聊完了入场信号和加仓规则，我们现在来谈一个更核心、也更关乎成败的话题：仓位管理。
你的策略每次到底该下多少手？是固定数量，还是根据账户资金动态调整？这正是交易系统的命脉所在。
在PineScript中，策略的默认订单规模由两个参数共同决定：
default_qty_type：决定仓位规模的计算方式。default_qty_value：设定用于计算的具体数值。
PineScript为我们内置了三种主流的仓位管理模式，让我们逐一来看。
仓位管理的三种模式
1. 固定数量 (strategy.fixed)
这是最简单、最直接的方式，即每笔订单都交易一个固定的数量，比如每次都开5手合约，这也是默认模式。
//@version=6
strategy(title="我的策略", default_qty_type=strategy.fixed,default_qty_value=5)
由于 strategy.fixed 是默认选项，所以上面的代码其实可以简化为：
//@version=6
strategy(title="我的策略", default_qty_value=5)
固定数量模式简单明了，便于回测初期进行快速验证，但它的缺点是静态的，无法根据账户的盈利或亏损来调整风险，也无法适应不同品种的价格波动。
2. 固定现金价值 (strategy.cash)
这种模式下，你指定每笔订单要投入的固定金额，PineScript会根据当前价格自动计算出对应的下单数量。计算公式为：下单量 = 现金金额 / 当前品种价格。
比如，我们想让每笔交易都投入价值5000美元的仓位：
//@version=6
strategy(title="我的策略", default_qty_type=strategy.cash,default_qty_value=5000)
固定现金价值模式比固定数量更进了一步，它考虑了价格因素，可以让你在不同价格的品种上保持大致相同的风险暴露。
3. 百分比 (strategy.percent_of_equity)
这是最常用、也最贴近专业资金管理的一种模式。策略会根据当前总资金（初始资金 + 净利润）的一个固定百分比来计算下单金额，然后再换算成具体的下单量。计算公式为：下单量 = (总资金 * 百分比) / 当前品种价格。
例如，设置每笔交易使用当前总资金的15%：
//@version=6
strategy(title="我的策略", default_qty_type=strategy.percent_of_equity,default_qty_value=15)
百分比模式是动态的，它能实现利润的自动复利增长，账户资金增加时，开仓规模也随之增加；反之则减少。这是构建长期稳定策略的首选模式。
订单量 ≠ 总仓位，当你允许加仓（pyramiding > 1）时，default_qty_value 定义的是单次加仓的规模，而不是最终的总头寸。假设你设置 pyramiding=5，并使用固定现金价值模式 default_qty_value=500，那么当5次加仓全部完成后，你的总持仓价值将是2500，而不是500，这是一个巨大的风险点，必须在设计策略时就规划好。
注意default_qty_value 的默认值，它的默认值是1。如果你选择了 strategy.cash 模式却忘了修改 default_qty_value，策略每次只会尝试用1美元去开仓；如果选择 strategy.percent_of_equity，则每次只会用1%的资金。这在大多数情况下都无法满足最小下单要求，导致策略在回测中不下单或表现异常。还有default_qty_type的值必须是写死的，不能用变量动态切换，一个策略在整个回测中，其仓位管理模式是统一的。
除了在代码中设定，你也可以在策略的“属性”设置中手动调整订单规模和计算方式，这个设置的优先级会高于代码中的设定。这对于不想修改代码，只想快速测试不同仓位大小对策略影响的用户来说非常方便。
总结
default_qty_type 和 default_qty_value是PineScript策略中进行仓位管理和风险控制的核心参数。
strategy.fixed（固定数量）： 最简单，但缺乏弹性。strategy.cash（固定现金价值）： 考虑了价格因素，更均衡。strategy.percent_of_equity（百分比）： 专业首选，能实现自动复利，是构建长期策略的基础。
一个成熟的交易策略，必然包含着深思熟虑的仓位管理方案。在你开发自己的策略时，请务必花时间思考并测试哪种模式最适合你的交易逻辑和风险偏好。
